通讯铁塔行业发展概况分析|焦点热讯

铁塔

通讯铁塔由塔体、平台、避雷针、爬梯、天线支撑等钢构件组成，并经热镀锌防腐处理，主要用于微波、超短波、无线网络信号的传输与发射等。

目前，国内铁塔市场为寡头垄断型格局。中国铁塔是国内最大的通信铁塔基础设施提供者和全球最大的通信铁塔基础设施服务商。根据华经情报网数据，国内第三方铁塔市场2019年中国铁塔市场份额占比达到97.25%。此后，由于国内运营商主要通过租赁中国铁塔站址实现基站新增，中国铁塔2022年的市场占有率预计将更高，市场寡头垄断格局进一步巩固。

(资料图片)

近年来，中国铁塔“一体两翼”战略成效凸显，业务多元化发展步伐稳健有力，营收增速稳中有升，营业成本实现较好控制，促成净利润水平有较大提升。2021年，中国铁塔实现总营收865.85亿元，同比增长6.8%，增速较2020年提升了0.7pct。在新冠疫情持续冲击、美国加快推进中美科技脱钩全面打压中国高科技产业、全球产业链/供应链安全风险剧增等不利影响下，增速稳中有升，取得这一成绩殊为不易。其中，作为“一体两翼”发展战略中“一体”的运营商业务仍是营收贡献的主要来源，但占比在持续下降，2021年其收入规模占总营收的份额降至92.6%，降幅2.2pct。从近年中国铁塔的运营商业务收入占总营收的份额走势情况看，该份额占比或将在未来1-2年降至90%以下，公司业务多元化健康发展有望得到进一步落实。

2015-2021年中国铁塔塔类业务收入规模（亿元）

来源：中国铁塔，挚物产业研究院整理

塔类业务站址及租户数等核心资源稳步增加，室分覆盖范围持续快速扩大，智联和能源业务客户快速增长，共建共享集约发展水平进一步提升。中国铁塔2021年塔类站址数达到203.8万个，较上一年度增加1.5万个，增幅0.7%，其中，累计承建的5G站址达到122.6万个，2021年新增承建5G站址数约46万个，增幅60.1%。塔类租户数2021年达345.9万户，较2020年增加9.8万户，增幅2.9%；其中，运营商租户数326万户，保持平稳增长势头，同比2020年增加2.7%。

中国铁塔2015-2021年站址数及租户数等情况

来源：中国铁塔，挚物产业研究院整理

基站配套

基站通信配套基础设施包含路灯杆、拉线桅杆、支撑杆、抱杆等杆体、配套（防雷地网、水泥平台等）及市电引入等配套设施。包括基站配套在内的通信网络基础设施服务市场规模2021年达到3674亿元，其中工程服务部分占比近80%，维护服务部分约占20%。预计2022年，中国通信网络基础设施服务市场规模将达到4010亿元，同比增长9.1%。